OAT FX 4.1% MAY46 EUR

FR0014015MU5FranceDIRECTION GENERALE DU TRESORSouverains étrangersHi-MTF · MOT

Dernier cours
85,52
au 14/10/2026
Rendement brut
5,30 %
Rendement net
4,67 %
Échéance
25/05/2046
19 a 7 m
Simulation à but uniquement informatif et pédagogique, calculée automatiquement avec les valeurs saisies. Ce n'est ni un conseil en investissement, ni une recommandation ou une sollicitation à acheter ou vendre. Les cours et données peuvent être inexacts ou non à jour : vérifiez toujours auprès de votre intermédiaire et dans la documentation du titre et, si nécessaire, consultez un conseiller agréé.

Simuler un achat

Modifiez les valeurs : tous les calculs se mettent à jour aussitôt. Le lien de la page conserve la simulation.

EUR

Dernier cours : 85,52 du 14/10/2026

Frais
%
€
€

Pourcentage du montant de l'ordre, avec minimum et maximum en euros (maximum vide = sans limite). Pour des frais fixes, saisissez seulement le minimum.

Montant de règlement
9 566,13 €
Gain net à l'échéance
9 127,17 €
Rendement net
4,67 %
Rendement brut
5,30 %

Détails de l'opération

Date de règlement
19/10/2026
Prix d'achat (pied de coupon)
85,52
Valeur nominale
11 000
Montant pied de coupon
9 407,20 €
Coupon couru brut
181,64 €
Crédit d'impôt sur le coupon couru
-22,71 €
Frais
0,00 €
Montant de règlement
9 566,13 €

Rendements et duration

BrutNetNet sans impôt sur la plus-value
Rendement annuel5,30 %4,67 %4,73 %
Duration modifiée12,4212,7712,74

La dernière colonne s'applique si la plus-value est compensée par des moins-values antérieures.

Résultat à l'échéance

Coupons bruts
9 020,00 €
Impôts sur les coupons
-1 127,60 €
Remboursement du nominal
11 000,00 €
Plus-value
1 592,80 €
Impôt sur la plus-value
-199,10 €
Gain net à l'échéance
9 127,17 €

Flux de trésorerie

DateDescriptionMontant
19/10/2026Paiement du prix-9 407,20 €
19/10/2026Coupon couru brut-181,64 €
19/10/2026Crédit d'impôt sur le coupon couru22,71 €
25/05/2027Coupon brut451,00 €
25/05/2027Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2028Coupon brut451,00 €
25/05/2028Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2029Coupon brut451,00 €
25/05/2029Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2030Coupon brut451,00 €
25/05/2030Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2031Coupon brut451,00 €
25/05/2031Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2032Coupon brut451,00 €
25/05/2032Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2033Coupon brut451,00 €
25/05/2033Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2034Coupon brut451,00 €
25/05/2034Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2035Coupon brut451,00 €
25/05/2035Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2036Coupon brut451,00 €
25/05/2036Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2037Coupon brut451,00 €
25/05/2037Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2038Coupon brut451,00 €
25/05/2038Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2039Coupon brut451,00 €
25/05/2039Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2040Coupon brut451,00 €
25/05/2040Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2041Coupon brut451,00 €
25/05/2041Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2042Coupon brut451,00 €
25/05/2042Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2043Coupon brut451,00 €
25/05/2043Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2044Coupon brut451,00 €
25/05/2044Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2045Coupon brut451,00 €
25/05/2045Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2046Coupon brut451,00 €
25/05/2046Impôt sur le coupon-56,38 €
25/05/2046Remboursement du nominal11 000,00 €
25/05/2046Impôt sur la plus-value-199,10 €
Gain net à l'échéance9 127,17 €

C'est la somme de tous les mouvements : 20 042,71 € encaissés (coupons, remboursement, crédit d'impôt sur le coupon couru) moins 10 915,54 € payés (prix, coupon couru, frais et impôts) = 9 127,17 €. C'est ce que vous gagnez en euros, après impôts, si vous gardez le titre jusqu'à l'échéance ; s'il est négatif, vous perdez de l'argent.

Comment c'est calculé

  • Le coupon couru suit la convention ACT/ACT ICMA : l'acheteur paie le coupon couru brut et reçoit le crédit de l'impôt retenu sur cette part du coupon.
  • Impôts du régime administré italien, 12,5 % sur les coupons et la plus-value (12,5 % pour les emprunts d'État et supranationaux, 26 % pour les autres). Les frais font partie du coût d'achat. Le droit de timbre et la prime d'émission ne sont pas pris en compte.
  • Les rendements sont des taux annuels composés (TRI) des flux, en jours réels/365, avec le titre conservé jusqu'à l'échéance et sans réinvestissement des coupons.