KFW FX 4.75% OCT30 USD

US500769KB96AllemagneKreditanstalt für WiederaufbauEntreprisesMOT

Dernier cours
98,99
au 13/10/2026
Rendement brut
5,09 %
Rendement net
3,76 %
Échéance
29/10/2030
4 a
L'émetteur peut rembourser le titre avant l'échéance (call) : rendements et simulation sont calculés à l'échéance, pas à la date du call, et peuvent différer si le titre est remboursé plus tôt.
Simulation à but uniquement informatif et pédagogique, calculée automatiquement avec les valeurs saisies. Ce n'est ni un conseil en investissement, ni une recommandation ou une sollicitation à acheter ou vendre. Les cours et données peuvent être inexacts ou non à jour : vérifiez toujours auprès de votre intermédiaire et dans la documentation du titre et, si nécessaire, consultez un conseiller agréé.

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USD

Dernier cours : 98,99 du 13/10/2026

Frais
%
€
€

Pourcentage du montant de l'ordre, avec minimum et maximum en euros (maximum vide = sans limite). Pour des frais fixes, saisissez seulement le minimum.

Les montants sont en USD, la devise du titre : les effets de change (et leur imposition) ne sont pas pris en compte.
Montant de règlement
9 058,63 $US
Gain net à l'échéance
1 341,27 $US
Rendement net
3,76 %
Rendement brut
5,09 %

Détails de l'opération

Date de règlement
19/10/2026
Prix d'achat (pied de coupon)
98,99
Valeur nominale
9 000
Montant pied de coupon
8 909,10 $US
Coupon couru brut
202,07 $US
Crédit d'impôt sur le coupon couru
-52,54 $US
Frais
0,00 $US
Montant de règlement
9 058,63 $US

Rendements et duration

BrutNetNet sans impôt sur la plus-value
Rendement annuel5,09 %3,76 %3,82 %
Duration modifiée3,463,513,51

La dernière colonne s'applique si la plus-value est compensée par des moins-values antérieures.

Résultat à l'échéance

Coupons bruts
1 923,75 $US
Impôts sur les coupons
-500,22 $US
Remboursement du nominal
9 000,00 $US
Plus-value
90,90 $US
Impôt sur la plus-value
-23,63 $US
Gain net à l'échéance
1 341,27 $US

Flux de trésorerie

DateDescriptionMontant
19/10/2026Paiement du prix-8 909,10 $US
19/10/2026Coupon couru brut-202,07 $US
19/10/2026Crédit d'impôt sur le coupon couru52,54 $US
29/10/2026Coupon brut213,75 $US
29/10/2026Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/04/2027Coupon brut213,75 $US
29/04/2027Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/10/2027Coupon brut213,75 $US
29/10/2027Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/04/2028Coupon brut213,75 $US
29/04/2028Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/10/2028Coupon brut213,75 $US
29/10/2028Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/04/2029Coupon brut213,75 $US
29/04/2029Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/10/2029Coupon brut213,75 $US
29/10/2029Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/04/2030Coupon brut213,75 $US
29/04/2030Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/10/2030Coupon brut213,75 $US
29/10/2030Impôt sur le coupon-55,58 $US
29/10/2030Remboursement du nominal9 000,00 $US
29/10/2030Impôt sur la plus-value-23,63 $US
Gain net à l'échéance1 341,27 $US

C'est la somme de tous les mouvements : 10 976,29 $US encaissés (coupons, remboursement, crédit d'impôt sur le coupon couru) moins 9 635,02 $US payés (prix, coupon couru, frais et impôts) = 1 341,27 $US. C'est ce que vous gagnez en euros, après impôts, si vous gardez le titre jusqu'à l'échéance ; s'il est négatif, vous perdez de l'argent.

Comment c'est calculé

  • Le coupon couru suit la convention ACT/ACT ICMA : l'acheteur paie le coupon couru brut et reçoit le crédit de l'impôt retenu sur cette part du coupon.
  • Impôts du régime administré italien, 26 % sur les coupons et la plus-value (12,5 % pour les emprunts d'État et supranationaux, 26 % pour les autres). Les frais font partie du coût d'achat. Le droit de timbre et la prime d'émission ne sont pas pris en compte.
  • Les rendements sont des taux annuels composés (TRI) des flux, en jours réels/365, avec le titre conservé jusqu'à l'échéance et sans réinvestissement des coupons.